理解如何交易外汇并不很容易，如要成功获利，交易者必须对市场、合适的交易策略以及多种功能性交易工具有着详细了解。一种广受赞誉的工具是“杠杆”(leverage)，通过正确运用这种手段，交易者无需任何额外的预付资本便可提升产出。本文深入探讨了杠杆手段，帮助您理解哪种杠杆适合您外汇交易策略和全面市场方法。 什么是杠杆？ 在我们开始研究使用杠杆的利弊之前，我们必须要准确了解杠杆的概念。杠杆是外汇经纪人向投资者提供的服务，可让他们能够提升交易中所产生的收益。外汇市场通常会在所有投资形式中提供一种最高杠杆水平。这意味着，通过基于平均初始保-证-金要求的高杠杆水平，投资者可以积累并操控大量的交易资本。通常

在外汇市场里，有一类交易者被称为长线交易者（有时也叫“购买且持有型”交易者），这类交易者的特点是长期持有头寸。他们的交易行为基于长期的图表和宏观经济数据，且几乎在每个市场都能看到他们的身影，其中就包括高度活跃的外汇市场。考虑到长线交易日益流行，理所当然值得我们对这一入市方法进行具体分析。接下来将了解长线交易背后的具体情况，以及普通交易者是如何利用头寸的。 长线交易的吸引力。 长线交易的关键是持有一种预计将会成为主流趋势的货币对、商品或指数的头寸。这类交易者不关心诸如回调或价格波动之类的小问题。恰恰相反，他们的目标是抓住主流趋势，最好是可以在某些情况下，持续数周、数月甚至数年的趋势。 这一市场

有很多人从未听说过居民消费价格指数 （CPI） 报告。简而言之，它是消费者使用的商品和服务的加权平均数。它包括了诸如食物、交通甚至是医疗护理和药品的众多事物。确定 CPI 时，考虑了一揽子的商品和服务的价格变动，然后取其平均值。CPI 中的任何变化都被用于评估生活成本。因此，CPI 是用于识别通货紧缩与通货膨胀时期的最为常见的统计资料之一。 了解 CPI 如何运作 美国劳工统计局每个月都会发布两种不同类型的 CPI 报告。第一种类型是 CPI-U，它指的是城市消费者的居民消费价格指数，涵盖 89% 的美国人口，因此代表了普通消费者的主体。第二种类型是 CPI-W，则是城镇工资收入者和文职人员

止损订单是全球贸易体系的故障保险，也是交易者平衡风险和回报而不需要全天候紧紧盯着电脑屏幕的最常见手段。 顾名思义，止损订单旨在通过在价格移动时自动退出交易者的位置来限制潜在损失。 如果您要购买期望价格上涨的货币（称为“买入仓位”），那么您将设置止损订单以直接卖出并退出当前市场价值以下的仓位。 只有当价格低于您规定的门槛时，才会触发此止损订单 - 简而言之，如果价格下跌，它将退出您的持仓并限制您的损失。 如果您进入期望价格下跌的卖空仓位，您将以高于当前市场价值相反的方式设置止损。 有不同类型的止损订单，每个都有自己的交易策略。 在外汇交易中，最常见的止损策略包括使用多个增量止损，使用追踪止损，

跟着趋势走可能是股票市场的一个好主意，股票价格可能会在几周内翻倍。 但是，许多货币对可能连续多年保持在一定范围内，一些交易员询问趋势是否确实是当今市场环境的趋势。货币价格通常在范围内交易，但有时这些范围可能非常大。 在过去几年中，元兑美元已经在近10美分（1,000点）的范围内移动，澳元兑美元已经移动了类似的距离，而英镑兑美元在过去18个月中已经上涨和下跌超过18美分。 如果你再回过头来看，你会发现英镑在短短三年内已经上涨了50美分，如下图所示。 市场波动肯定会对机会产生影响。 虽然股票价格和货币价格的变动方式可能存在差异，但这只意味着我们对它们的交易略有不同。因此，货币交易者更有可能使用寻

我们来谈谈实践。 所有交易平台，包括来自Valutrades的交易平台，都允许您改变测量数据的时间段。 在日线图中，一个条形图或烛台代表一天的数据，但也可以查看1分钟，5分钟，每小时，每周或每月图表等，以此为期一段时间的开盘价 ，以及随后的高，低和收盘价形成一个单一的条形或烛台。 显示小于24小时的条形的图表通常称为日内图表。 这被称为图表的周期性，即每个条形或烛台内捕获的时间。 下面是Valutrades的MT4平台拍摄的简单图像，显示了不同的时间范围。 正如我之前提到的，我的经验是交易员被拉向该菜单的左侧，即更短的时间段图表。 只有当您确定交易的时间范围时，您才能确定适合您的数据类型。

支撑和阻力趋势线 支撑线和阻力线是一种广泛使用的交易工具。 它们可以在价格动作图表中以初步方式绘制，或使用图形识别软件以更高精度创建。 阻力线沿着价格峰值放置，支撑线沿着价格沟渠放置，形成一个带状价格区间。 在上升趋势或下降趋势中，支撑线和阻力线应在当前趋势的方向上形成阶梯状图案，较高的高点或较低的低点以递增的方式移动支撑线和阻力线，如图所示。 如果价格以横向方式摆动，支撑线和阻力线将保持静止，直到出现突破并出现新的趋势。 作为一般规则，当价格接近支撑阈值时，它被视为看涨或买入信号。 同样，当价格接近阻力线而不穿越时，它通常被视为看跌或卖出信号。 当价格超出这个既定支撑位和阻力位时，会根据突

在交易中，时机就是一切。 您可能能够预测市场变化，但如果您不知道这些变更何时计划发生以及如何相应地计划您的进入和退出点，你不一定会获得奖励。。 最可靠和最有利可图的外汇策略是考虑与交易者选择的市场，策略和交易风格相关的时机。 日内交易是一种刻意的外汇策略，交易者选择在纽约股市当天收盘后下单。 这允许他们概述他们的策略并在第二天创建待定订单，同时有效地暂停时间（即，当没有交易发生时）。 日内交易的优点 市场关闭后，交易者可以自由审查发生的价格行为变化，分析收盘价烛台，并yi2更大的清晰度和背景解释白天出现的任何信号。 日内交易的两大好处是该策略提供的附加背景和灵活性。 如果没有实时响应价格变动

连续区间 连续区间是在趋势内展开的图表模式。 三角形，楔形，标志和三角旗均符合条件，这些范围通常是作为对主要趋势的修正。 连续交易区间可以全部交易为区间或突破，具体取决于您的交易时间范围。 看跌或看涨，连续范围可以随时实际发生。 优点：持续波动区间经常出现在持续的趋势或模式中间，并且经常导致快速突破，这将使想要开仓并快速获利的交易者满意。 缺点：因为延续区间发生在其他趋势内，所以评估这些交易并考虑所有起作用的变量会增加复杂性。 对于新手交易者来说，这会使连续交易范围变得更加棘手。 不规则区间 大多数区间不一定呈现出明显的模式-至少乍一看就没有。当出现特别不规则的区间时，它倾向于围绕中心枢轴线

对角线区间 价格通道形式的对角线区间是常见的外汇图表模式，许多区间交易者都对它们产生了既得利益。下图说明了对角线的下降范围，该范围建立了上下趋势线，以帮助确定该范围的可能突破： 在对角线区间内，价格通过倾斜的趋势通道下降或上升。该通道可以是矩形的，变宽的或变窄的。 优点：在对角线范围内，突破趋势往往发生在趋势运动的反面，这使交易者可以在预期突破并获利的过程中站起来。 缺点：尽管许多对角线范围突破发生得相对较快，但有一些开发可能要花费数月或数年，这使得交易员很难根据他们预计何时发生突破做出决策。。

相对强度指数 就像随机指标一样，相对强度指数（通常列为RSI）是一个震荡指标，用于发现市场中超卖或超买的情况。这对于喜欢低买高卖的交易者尤其有用，因为其值绘制在零到100之间。零被认为是超卖，而100被认为是超买。 优点: RSI是易于使用的指标，交易者可以设置RSI警报，当货币对的价值达到特定阈值时通知它们。 缺点: 已知RSI发出错误信号，因此最好将其用作交易评估的起点：当交易者收到RSI通知时，他们便可以开始对交易潜力进行更彻底的评估。 当用于评估涉及波动市场的货币对时，RSI的可靠性较差。 布林带 布林带是一个波动通道，通常出现在详细列出外汇指标的列表中，这是一个简单的想法，因此被广

外汇指标以多种方式有用。它们作为嵌入在交易平台中并贯穿整个平台的工具进行操作，以便为交易者提供针对市场的不同（通常更为简洁）的视图。他们可以提供长期或短期预测，对货币对当前状态的查看或对历史数据的回顾。实际上，有很多不同的外汇指标可供使用，下面将详细说明其中的一些。 哪些指标是最好的？ 那里的许多交易者都有自己喜欢的技术指标，这些指标成为这些交易者标准策略的一部分。无论您听到什么，都没有真正的最佳指标，因为每个交易者的风格，个性和心理都不一样； 因此，每个交易者使用的指标将有所不同。话虽这么说，但在技术分析方面有一些必须知道的指标。 移动平均线 移动平均线是领先的技术指标，专门用于识别价格走

市场自然流动，移动更轻松 外汇市场自然而然地起伏不定，尽管看起来可能并不自然。没有永久性的上升或下降趋势。 例如，已知AUD/JPY配对反映了全球投资者的情绪。 当全球投资市场强劲时，这种配对往往会增加价值。相比之下，两人相应的价格走势反映了投资情绪低落。通过将此知识与其他技术指标相结合，无论市场如何波动，您都可以使用AUD / JPY等货币对来利用这些涨跌。 在最佳情况下，波段交易可以从牛市期间的价格上涨和熊市期间的价格下跌中获利。波段交易不会将您锁定在任何特定市场，因此您可以随外汇市场的涌现而移动。 波段交易的风险 尽管可以在平仓交易中找到利润，但这种方法也存在风险。最大的风险来自外汇市

波段交易的优势 从表面上看，波段交易采用了一种完善的方法，但是没有人能避免这种风险很大的事实。但是，伴随风险而来的是回报。 波段交易具有许多关键优势，可能会使其胜过其他流行的交易方法。 交易时间的灵活性 您需要长期使用许多交易方法-长时间的交易时间，多头头寸和长期承诺。波段交易采用不同的方法，为交易者提供了极大的灵活性。因为您不希望长期持有任何东西，而是从价格波动中进行工作，所以您具有相当大的交易灵活性。在会话之间跳转似乎是可行的，而严格来说，即日交易是另一种选择。 无论您对交易时间的偏好如何，波段交易都足够灵活。 在明确的界限内交易 尽管在某些交易策略中可能会出现灰色区域，但建议在明确的边

在外汇交易中，点差就是某个货币对的买卖价格的差价，也被了解为换汇汇率。尽管我们通常会将外汇换汇联想到是相互来回的一笔交易，但是当谈到货币的时候，这想法却有点误导的感觉。和其它商品一样，货币对必须在某个特定价格买进或卖出的。将货币从一个交换到另一个的过程涉及到了其实两笔分开的交易：某个货币的卖出并且买入另一个货币。 然而汇率可能受到全球市场条件的影响，它最终会受到那些主持安排交易的银行、经纪商或金融机构的影响。这些机构就被称作“做市商”，因为它们控制了某个资产报价方面的价格（因此也控制了流动性）。货币点差可以因为不同的经纪商或相关金融机构而不同。

在外汇交易中使用VPS的一些主要好处包括： 随处交易 仍然有很多人专门通过台式机进行交易。 虽然肯定有其他替代方法可以提高可移植性。 如果您还不准备使用外汇VPS抛弃桌面，则不必这样做。 外汇VPS允许您扩大外汇交易的力度，只要您具有Internet连接，就可以从世界任何地方连接到首选的交易平台。 从网吧到酒店大堂，您可以轻松地使用外汇VPS来增加活跃的外汇交易时间。 保持活跃 许多交易者严重依赖自动化，这意味着通常需要硬件来保持交易顺畅。 任何时候断电都会使您的活动停止。 有了外汇VPS，您可以继续在没有电源的情况下进行交易（或在没有互联网访问的情况下），即使您在特定时刻无法上网，也可以继

保-证-金外汇交易的风险和收益是什么？ 像任何交易机会一样，保-证-金交易提供了自己独特的一组风险和回报-尽管通过此交易策略可能会放大风险和回报。以下是要考虑的一些优点和缺点： 与标准帐户余额相比，保-证-金可使您产生更大的利润。 您可以更快地增加您的账户价值。 保-证-金交易可能有利于有经验的交易者，他们可以评估交易并迅速做出决定。 用于保-证-金交易的个人资金减少了，因此您可以将这些资金用于其他投资机会。 保-证-金交易可能会带来很高的风险，基于大量交易，您的帐户将遭受重大损失。 由于交易的影响，使用保-证-金的交易者可能会承受巨大的压力。 您可能需要追加保-证-金，或者被迫将更多的资金

可用于交易的最佳新闻事件范例 可能您已经迫不及待地想要尝试外汇新闻交易了，但在您首次涉足之前，了解您需要关注的新闻事件是值得的。 利率决策 —— 世界各国的中央银行都是该国经济的关键核心。除此之外，这些银行还控制着利率，决定利率的升降。任何利率决策都是非常重要的，因为它会严重影响从按揭贷款到潜在通货膨胀的方方面面。 GDP —— GDP 代表“国内生产总值”，其测得的生产量等于生产中所有常驻机构单位增加的生产总值总和。同时会产生任何税收，减去任何补贴，不包括在产出价值中的产品。当GDP 相关数据被公布时，预计外汇市场将在很大程度上积极或消极地发生变化。 通货膨胀数据 ——关键通货膨胀指标——

为何外汇新闻交易受欢迎？ 在外汇交易领域，“交易新闻”一词被到处吹捧，而现在多亏了上述说明，您才真正地领会了它的含义。不过，是什么驱使人们去尝试外汇新闻交易呢？它又是如何大受欢迎的呢？尽管每个交易者都希望快速盈利，但外汇交易新闻却因拉近交易者与市场间的距离而赢得了掌声。在新闻报导的背后，波动可能无所不在，波动让一些交易者真正成长起来，因为毫无疑问，波动让整个交易行为更令人振奋，更“让人坐立难安”。 每一天，市场上都会出现约七种不同的经济数据，这就意味着整个 24 小时内都有机会通过新闻公告的影响进行运作。如果您想要一个盈利潜力与“每一天都不一样”心理相符的交易策略的真实范例，外汇新闻交易正好

买入止损和卖出止损 如果您已经进入了一个多头头寸（在预期价格将上升的情况下买入一种货币），卖出止损单应该放在当前市场价格以下，以便在价格下跌时抑制潜在损失。 对于空头头寸，应在当前市场价格上方设置买入止损单。“设置”买入止损或卖出止损意味着预先确定一个价格，如果达到该价格，将自动触发相关订单并使您退出交易。 优点和缺点: 它们与止损订单相同。 追踪止损 追踪止损不是预设退出交易的值，而是允许交易者决定他们愿意冒多少点损失的风险，并会自动改变他们的止损值，使其与当前市场价格保持固定距离。 这样做使交易者能够通过小幅价格波动保持交易，如果价格上涨或下跌超出规定范围，则将其退出头寸。使用趋势跟踪策