首发新品 强市主城区 区域首发 城投首发 市场首发当地最大水利水务建设主体融资
当地AA发债主体最大ZF平台
全国商贸名城和物流之都政信
GDP超6000亿/经济财力强全国46位
山东省人口第一/千万人口大市/面域第一
稀缺地级强市主城区纯政信
禁止挂网 禁止朋友圈宣传
【山东XX水务D-1号2024年收益权城投债定融】
产品期限：12月；24月
产品规模：2亿元
产品起息：打款次日起息
兑付方式：自然季度付息（3.20；6.20；9.20；12.20）
预期收益率：
12个月 10-50-100-300万 8.0%-8.2%-8.5%-9.0%
24个月 10-50-100-300万 8.2%-8.4%-9.0%-9.5%
转让方：LYxx有限公司，实际控制人为XX区国资中心，是XX区水利水务建设主体，具有较强的区域性专营性，负责XX区自来水生产与供应，污水处理及再生利用等基础设施建设。公司营收稳定，发展持续性良好，负债率较低，还款能力强。
方：LYxx有限公司，实际控制人为XX区国资中心，是XX区最大的城投，主体信用评级AA，债项AAA，存续两只债券，规模10.6亿，主要负责XX区城市基础设施建设、国有资产投营运营等等，截止23年底，总资产为163亿元，能力极强。
区域介绍
山东为中国GDP第三大省份，占全国GDP的7.3%；临沂市，为山东省第一人口大市(1100万人口)和山东省第一大面积地级市，发展潜力大。LY市位于沂蒙山腹地，是我国著名的革命老区、国家历史文化名城、中国物流之都和国家园林城市、中国书法之乡，享有“中国书法城”的美誉。2023年GDP为6105亿元，地区一般公共预算收入445.8亿。在山东16个地级市排名第五！
XX区是临沂市主城区之一。2023年完成地区生产总值446.7亿元，全国一般公共预算收入26.93亿元。社会消费品零售总额315亿元，全市第3位。固定资产投资增长15.6%、工业技改投资增长29.8%，均居全市12个县区第1位。
往期更多项目： 锦星财富152号集合资金信托计划（首个募集期第四十个销售期） 产品名称 锦星财富152号集合资金信托计划（首个募集期第四十个销售期） 产品类型 信托产品 产品状态 执行 发行机构 北京信托 投资门槛 100万元 发行地 北京市 收益分配方式 按年分配 发行时间 2021-06-11至 2021-06-18 发行规模 至3580万元 成立时间 2021-06-16 成立规模 3580万元 产品期限 36月 期限类型 单一期限 预计收益 8.1至8.7% 收益类型 固定型 投资方式 权益投资 资金托管行 招商银行股份有限公司北京分行 投资领域 房地产 投资项目所在地 广东省深圳市罗湖区 产品特点 1、深圳益田集团连续多年获得“中国房地产开发企业100强”等荣誉，已经历24年发展，在深圳、北京、上海、西安等地均有核心业务开展
2、用款项目地理位置优越，资产收益稳定，特别是深圳木龙头为拆除重建类城市更新项目，位于深圳市罗湖东门地块，是目前阶段深圳城投唯一批准夜间施工的房屋建设项目，可售货值200亿，该项目已抵押在此次融资项下，抵押估值50亿
其他相关信息 300-500：8.1%；500-1000：8.4%；1000-5000：8.7%； 5000及以上：协商（均仅定向针对300万以上机构客户；期限为2+1年，延长期增加0.5%/年） 交易对手 上海录润置业有限公司 上海录润置业有限公司成立于2003年02月10日，注册地位于上海市杨浦区政高路11号602室，法定代表人为黎志强
经营范围包括房地产开发，物业管理及咨询，投资管理；建筑材料，建筑装潢材料，钢材，通信设备，日用百货，礼品，化工原料及产品（除危险品）销售
【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】 深圳市益田集团股份有限公司 深圳市益田集团股份有限公司成立于1996年02月15日，注册地位于深圳市南山区沙河益田假日广场1-501，法定代表人为吴群力
经营范围包括一般经营项目是：高速公路的投资；酒店、商场投资；在合法取得土地使用权范围内从事房地产开发经营业务；国内商业、物资供销业（不含专营、专控、专卖商品）；工程技术咨询、工程材料咨询、房地产开发咨询、项目管理咨询（不含前置许可项目，后置许可项目凭许可证或审批文件经营）；施工管理服务；市场营销及策划
，许可经营项目是：深圳市益田集团股份有限公司对外投资39家公司，具有1处分支机构
交易结构 用于向上海录润及益田集团受让标的项目收益权，最终用于标的项目投资支出、归还标的项目因开发建设而产生的前期借款及我司同意的其它用途
还款来源 1、项目销售回款
2、城投方履约
3、抵押物处置等
风控措施 上海录润、益田集团实控人夫妇提供不可撤销的连带责任城投
资产管理人 北京信托成立于1984年，现注册资本金22亿元人民币，现有股东包括北京市国有资产经营有限责任公司、航天科技财务有限责任公司、中国石油化工股份有限公司等十大企业
截至2020年末，公司受托管理信托财产规模1930.96亿元，公司总资产145.17亿元，净资产99.08亿元，实现营业收入16.54亿元，其中信托业务收入10.97亿元，实现净利润9.94亿元
