【山东XX建设2024融资计划城投债定融】
规模：5000万 12月 季度付息（20）
收益：10-50-100-300万 8-8.3-8.6-9%
（合同收益8%，差额成立补）
资金用途：XX数字科技创新产业园基础设施建设项目
风控措施及亮点：
1、AA评级主体首发：山东XX集团有限公司 （隶属于市人民投资设立的平台）是重要的基础设施建设及国有资产运营主体，得到市在资产划拨方面的有力支持。截止2023年9月总资产达115亿，营收8.7亿，24年5月获得大公AA信用评级，实力强劲。承担XX市的基础设施建设和投融资任务，2020～2022 年公司资产规模、营业收入及净利润均逐年增长。极少对外融资，历史债务极少，本次为市场首次融资，规模小，安全系数高。
2、国资城投：XX市xx集团有限公司（隶属于市人民投资设立的城投平台）是集投资、融资、建设、服务、运营管理为一体的大型综合性城市建设发展集团，是重要的基础设施建设主体，为本次融资提供无限责任。
往期更多项目： ****2129期佳渝项目集合资金信托计划(B9类) 产品名称 ****2129期佳渝项目集合资金信托计划(B9类) 产品类型 信托产品 产品状态 执行 发行机构 中铁信托 投资门槛 100万元 发行地 成都市 收益分配方式 到期分配 发行时间 2021-09-18至 发行规模 至1960万元 成立时间 2021-09-28 成立规模 1960万元 产品期限 24月 期限类型 单一期限 预计收益 至% 收益类型 浮动型 投资方式 股权投资 资金托管行 民生银行 投资领域 房地产 投资项目所在地 重庆市九龙坡区 产品特点 1、合作企业:佳兆业集团荣获中指院发布的2021中国房地产百强企业第24名;获中诚信、联合评级维持AA+主体评级
2、 城市亮点:重庆市是强二线城市，西部增长极成渝都市圈的核心城市
3、 区位优势:随着重庆市高新区获得市级经济社会管理权限，以及西部(重庆)科学城规划逐步落地，西永大学城板块市场热度迅速提升，土地市场热度高，市场需求旺盛，房价上行
标的项目位于西永-大学城板块核心区域，发展成熟，配套完善
4、 市场机会:截至2021年3月末,重庆市主城区商品住宅存量743万m,去化周期约4个月，商品住宅处于供不应求状态，房价上涨压力较大
5、产品定位:小高层住宅，控面积、低总价、高品质，满足客户自住或投资需求
6、 风控措施:专人项目现场管理，资金监管
其他相关信息 经模拟测算，年华基准收益率预测：100-300：7.3%；300-600：7.5%；600-1000：7.7%；1000及以上：7.9% 交易对手 重庆扬苏佳房地产开发有限公司 重庆扬苏佳房地产开发有限公司于2021年5月10日成立，法定代表人薛军，统- -社会信用代码:91 500107MAABPR7N8T,注册资金2000万元，注册地址:重庆高新区虎溪街道大学城北路99号附26号,是佳兆业集团(深圳) 有限公司(以下简称“佳兆业地产集团"")旗下为开发标的项目而成立的项目公司
交易结构 通过增资扩股的方式,持有重庆佳元奥37.5%的股权,其中300万元用于实缴重庆佳元奥注册资本金，其余不超过74,700万元计入重庆佳元奥资本公积，重庆佳元奥将增资款用于对重庆扬苏佳进行股权投资，信托资金最终用于标的项目的开发建设，及信托开放时用于信托赎回资金需求
还款来源 (1)标的项目销售实现利润后，向中铁信托进行利润分配; (2) 中铁信托持有的重庆佳元奥37.5%股权向第三方转让收入
风控措施 对标的项目实行封闭管理，受托人派员参与重庆佳元奥、重庆扬苏佳的公司管理，包括但不限于法人治理、日常运营管理、资金封闭管理等
资产管理人 中铁信托成立于2007年7月，原名为衡平信托有限责任公司，目前注册资本50亿元人民币，控股股东中国中铁股份有限公司
截至2020年末，信托资产管理规模超过3000亿元，公司总资产161.58亿元，净资产98.12亿元，实现营业收入19.90亿元，其中信托业务收入15.36亿元，实现净利润10.06亿元
信托产品按期兑付率连续三十三年保持100%，在业界享有良好声誉，中国信托业协会行业评级中获得最高A级序列
