国家级新区+百亿级发行主体+超百亿级（AA+）城投主体+双百亿级（AA）城投主体【四川龙阳天府新区建设投资债权资产拍卖】
规模：总规模80000万
期限：6个月/12个月/24个月
【债权转让费】
半年期：10万-50万-100万：8.4%-8.6%-8.9%
一年期：10万-50万-100万：8.6%-8.8%-9.1%
两年期：10万-50万-100万：8.7%-9.0%-9.4%
【付息还本】
10万起投，以1万元为单位递增
每周三、周五成立起息；
按自然季度支付收益（每年3月、6月、9月、12月20日付息），自资产成立之日起算，到期还本
【融资主体】
四川龙阳天xx投资有限公司（AA）
【城投主体】
城投人一：四川简州空港xx集团有限公司（AA+）
城投人二：简阳两湖一xx限公司（AA）
城投人三：简阳市现xx资发展有限公司（AA）
【资金用途】
补充融资方流动性资金
【风控措施】
四川简州空xx集团有限公司（AA+）、简阳两湖一xx有限公司（AA）、简阳市xx资发展有限公司（AA）对本债权资产承担不可撤销的连带责任城投。
【还款来源】融资方经营活动现金流；城投方经营活动现金流。
【项目亮点】
1、融资方：四川龙阳天府xx投资有限公司是简阳市当地重要平台；注册资本为180000万元人民币。截至最新审计报告，融资方总资产为339.85亿元，资产负债率为51.20%，流动比率为4.41；主体信用评级为稳定长期AA级，资产规模过百亿，经营状况良好，偿债能力强。
2、城投人一：四川简州xx发展集团有限公司成立于2013年2月27日，注册资本300000万元人民币，实控人为简阳市国有资产管理委员会，截止2023年中旬，该公司总资产746.07亿元，资产负债率为53.94%，主体评级AA+。该公司注重产融结合发展，为当地主要平台公司，实力雄厚，城投能力强。四川简州空港产融xx湖一山投资有限公司为当地重要城投公司；注册资本和实缴资本为30000万元人民币，截至最新审计报告，城投方总资产为101.64亿元，资产负债率为44.78%，流动比率为2.50；主体信用评级为稳定长期AA级。简阳两湖一山投资有限公司对本债权资产承担不可撤销的连带责任城投。
4、城投人三：简阳市现代工业投资发展有限公司成立于2008年8月12日，主要经营范围包括建设工程施工、土地整治服务、房屋拆迁服务；城市绿化管理等基建类。该公司经营稳定，利润增长平稳，作为承担城投相关职能的主体，为当地基础设施建设作出卓越贡献。简阳市现代工业投资发展有限公司对本债权资产承担不可撤销的连带责任城投。
5、地区经济： 简阳市是四川省首批扩权强县试点市，地理位置优越，集航空、铁路、高速公路于一体。同时被评为是中国农业综合开发支持新农村建设示范市（县）、四川省农业产业化龙头企业集群发展试点市（县）、四川省中小企业发展基地（县）。该市经济增速不断增长，2022年地区GDP总值为470.44亿元，一般公共预算收入32.88亿元，财政实力突出，区域发展前景良好。
往期更多项目： 洞明21006·****成都集合资金信托计划(第9期) 产品名称 洞明21006·****成都集合资金信托计划(第9期) 产品类型 信托产品 产品状态 执行 发行机构 XX信托 投资门槛 300万元 发行地 XX市 收益分配方式 按季分配 发行时间 2021-11-12至 发行规模 至万元 成立时间 2021-11-19 成立规模 万元 产品期限 16月 期限类型 单一期限 预计收益 7.4至7.8% 收益类型 分层型 投资方式 股权投资 资金托管行 投资领域 房地产 投资项目所在地 四川省成都市双流区 产品特点 其他相关信息 300-600：7.4%；600-1000：7.5%；1000-5000：7.6%；5000及以上:7.8% 交易对手 成都市渝成房地产开发有限公司 成都市渝成房地产开发有限公司成立于2021年08月20日，注册地位于四川省成都市双流区东升街道双楠大道188号2栋805号（自主申报），法定代表人为邵晓辉
经营范围包括许可项目：房地产开发经营
（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：房地产经纪；广告设计、代理；广告发布
交易结构 信托计划资金拟用于认购有限合伙企业(下称“有限合伙”)优先级LP份额，有限合伙运用信托资金对成都市渝成房地产开发有限公司(下称“项目公司”)进行股权投资:其中，9, 900万元用于受让重庆****房地产开发有限公司(下称“****地产”)持有的项目公司99%股权;剩余50, 100万元计入项目公司资本公积且由有限合伙专属享有
募集资金总规模不超过6亿元，资金最终用于项目公司名下成都市双流项目(下称“标的项目” )相关成本支出、项目开发建设等
还款来源 信托计划届满前，可通过盈余分配、触发对****条件、模拟清算退出等方式，实现投资收益及本金的安全退出
风控措施 1. 优先劣后安排：信托计划持有有限合伙优先级LP,优先劣后比例不高于1:1,在本金及门槛收益实现前，劣后级LP不得从有限合伙取得任何分红
2. 对****条件：我公司与****地产及项目公司制定各方认可的包含成本预算、开发及销售计划/进度等对****条件作为考核标准
3. 现场监管：我公司向项目公司派遣董事及法定代表人，项目公司重大事项须经我公司同意;我公司派驻现场监管人员，监管项目公司的证照、印章和账户
项目公司需在我公司指定银行开立监管账户
4. 强制操盘权及拖售权：若因触发对****条件提前退出或模拟清算退出时，****地产/其指定的第三方无法履行义务或放弃优先购买权的，我公司可行使操盘权全面接手项目公司处置资产，同时有权行使拖售权将****地产所持股权以同等条件对外转出，转让所得优先用于对信托投资本金及门槛收益的补足
资产管理人 XX信托前身为XX国际信托投资公司，成立于1984年10月，公司目前注册资本为150亿元
公司前三大股东分别为XX国信投资控股有限公司（66.99%）、国寿投资控股有限公司（26.04%）、上海淮矿资产管理有限公司（4.1%）
截至2020年末，公司总资产295.13亿元，净资产263.76亿元，实现营业收入31.25亿元，净利润24.49亿元
